經(jīng)歷了今年上半年貸款規(guī)模的急劇膨脹后，商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險引起了各方關(guān)注。
國際三大評級機構(gòu)之一的惠譽評級（Fitchratings）日前發(fā)布報告稱，中國銀行業(yè)雖然經(jīng)受住了國際金融危機的考驗，但銀行的信貸風(fēng)險敞口明顯上升，對資產(chǎn)質(zhì)量的中期展望令人擔(dān)憂。一些中資銀行的個體評級面臨下調(diào)壓力。
“最近涉及銀行的案子特別多。這可能和地方政府換屆以及銀根過松都有關(guān)系。上海相關(guān)監(jiān)管部門的壓力很大?！敝槿耸肯蛑袊C券報記者透露。
風(fēng)險初現(xiàn)
上海某本地銀行近期出現(xiàn)了一筆億元以上的問題貸款?！爸行虚L自己在外面做的項目，還不是純粹的房地產(chǎn)開發(fā)，好像是建工類的項目，結(jié)果被騙貸了，具體細節(jié)不詳，經(jīng)偵已經(jīng)介入。各方面已經(jīng)下達通知，封鎖消息?！毕嚓P(guān)人士告訴記者。該人士還透露，這筆問題貸款的金額近2億元，該銀行的對公業(yè)務(wù)甚至也因此一度陷于停頓。
知情人士透露，繼媒體披露兩銀行千萬存款被挪之后，近期銀行界案件不斷。初步暴露的風(fēng)險，可能會給銀行未來的發(fā)展帶來深遠影響。
惠譽評級日前發(fā)布報告稱，一方面，短期內(nèi)強勁的貸款增長將帶來不良貸款率的顯著下降。另一方面，中資銀行在處理具有抵押品或擔(dān)保的貸款分類時有很大的自由度，不良貸款的影響需要很長的時間才能在數(shù)據(jù)中體現(xiàn)出來。
實際上，盡管中資銀行的主要資產(chǎn)質(zhì)量指標(biāo)持續(xù)改善，但關(guān)注類貸款至不良貸款的遷徙率顯著上升。例如，當(dāng)期不良貸款核銷調(diào)整后的凈增量與上期關(guān)注類貸款余額之比，民生銀行07年為13.5％，08年為32.5％；中信銀行07年為0，08年為12.6％；浦發(fā)銀行07年為2.8%，08年為10.33％；上海銀行07年為-3.3％，08年為9.3％。
在中國經(jīng)營的外資銀行的不良貸款上升、國內(nèi)上市銀行的非減值貸款的預(yù)期損失增長……惠譽認為，這些都是中國銀行業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量不容樂觀的早期預(yù)警信號。
鑒于資產(chǎn)質(zhì)量顯示出早期惡化信號，管理當(dāng)局要求銀行采取更積極的撥備手段，例如撥備覆蓋率達到150％。而為了使風(fēng)險撥備足以覆蓋100％的不良貸款和50％的關(guān)注貸款所需要增加的額外撥備與銀行2008年稅前利潤的比例，華夏銀行為122.6％，深圳發(fā)展銀行為89.9％，上海銀行為71.6％，中國銀行為61.9％。可見，不少銀行只有把08年利潤的大部分用于撥備才能充分覆蓋風(fēng)險。
中期隱憂
德意志銀行大中華區(qū)首席經(jīng)濟學(xué)家馬駿指出，今年五月份城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資同比增速飆升到39%（1-5月累計為33%），這個速度是十年以來沒有見過的。五月份新開工項目涉及的資金同比上升達108%。馬駿分析，從過去十幾年的月度數(shù)據(jù)來看，固定資產(chǎn)投資增速達到40%左右或以上都加大了經(jīng)濟波動的風(fēng)險。
惠譽評級認為，中國銀行業(yè)的風(fēng)險根源在于，銀行肩負著通過提高信貸來促進經(jīng)濟增長的重任，而且近期的信貸水平似乎已經(jīng)遠遠超過了財政刺激方案的范疇。從中期來看，這將導(dǎo)致兩個擔(dān)憂：在企業(yè)的盈利出現(xiàn)下滑時，對公司的敞口反而上升；而信貸資金的過度供給會導(dǎo)致貸款利潤的崩潰。
而中國銀行業(yè)缺少在一個完整經(jīng)濟周期內(nèi)運營的經(jīng)驗。中國銀行業(yè)的大多數(shù)數(shù)據(jù)始于2003年，當(dāng)時經(jīng)濟增長強勁。“基于不夠完善的歷史數(shù)據(jù)而建立的預(yù)期損失模型可能會導(dǎo)致重大的、系統(tǒng)性的信用風(fēng)險低估?！被葑u評價。
因此惠譽評級給予中資銀行的個體評級比較低，個體評級反映了對銀行財務(wù)實力的評價。內(nèi)地評級最高的招商銀行和中信銀行，個體評級也只有C/D，說明銀行盈利能力中性或較弱。（記者高改芳）
|
