《企業(yè)重組與清算的所得稅處理辦法(試行)》把大量為了資源的合理流動(dòng)而從事的企業(yè)重組行為給予了免稅待遇，減輕了企業(yè)負(fù)擔(dān)；與此相反，把那些為了取得現(xiàn)金而從事的企業(yè)重組行為界定為應(yīng)稅交易，不能享受免稅待遇，也防止了企業(yè)通過重組交易來避稅
“國家稅務(wù)總局正在起草一項(xiàng)新稅收規(guī)定，適用于所有公司的并購交易。將在今年年底或明年年初發(fā)布?！?1月13日，德勤華北區(qū)并購稅務(wù)合伙人朱桉在2008中國稅務(wù)大會(huì)上透露說。
據(jù)記者了解，上述稅收處理辦法暫名為《企業(yè)重組與清算的所得稅處理辦法(試行)》(以下簡稱《辦法》)?！霸摗掇k法》最大的亮點(diǎn)，就是較好地實(shí)現(xiàn)了鼓勵(lì)正當(dāng)重組與反避稅的有機(jī)結(jié)合?！眳⑴c《辦法》起草的中國政法大學(xué)講師翟繼光博士告訴記者。
中國企業(yè)海外抄底并購
當(dāng)前全球金融危機(jī)背景下，中國經(jīng)濟(jì)面臨著前所未有的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。行業(yè)調(diào)整、企業(yè)洗牌在全球范圍內(nèi)展開，中國企業(yè)并購活動(dòng)日趨活躍。并購活動(dòng)呈現(xiàn)出縱向并購增加、大量中小企業(yè)加入并購大軍、國內(nèi)企業(yè)與國外企業(yè)的聯(lián)動(dòng)并購頻繁等趨勢。
朱桉介紹，次貸危機(jī)爆發(fā)以來，國際并購有所減少，但中國企業(yè)海外投資并購卻在增加。中國對外投資并購交易中，交易額超過10億美元的項(xiàng)目，今年前10個(gè)月已經(jīng)有11起，而去年只有5起。今年并購交易額已接近600億美元，而去年全年只有453億美元。這些數(shù)據(jù)說明隨著金融風(fēng)暴影響的擴(kuò)大，中國本地企業(yè)“走出去”發(fā)展戰(zhàn)略卻在加快實(shí)施。
11月4日，中海油田服務(wù)股份有限公司(簡稱“中海油服”)發(fā)布公告稱，2008年10月30日，挪威奧斯陸證券交易所作出決定，批準(zhǔn)挪威AwilcoOffshoreASA(AWO)從挪威奧斯陸證券交易所退市。至此，中海油服收購挪威AWO公司股權(quán)項(xiàng)目全部實(shí)施完畢。而此前，今年7月7日，中海油服宣布與挪威海上鉆井公司AWO達(dá)成協(xié)議，以每股85挪威克朗發(fā)起獲得推薦的自愿現(xiàn)金收購要約收購AWO公司100%的股權(quán)。這筆收購總對價(jià)約為127億挪威克朗，相當(dāng)于25億美元。
今年另一則引人關(guān)注的并購案是可口可樂擬收購匯源。前不久，可口可樂提出對匯源在香港的上市公司“匯源果汁”進(jìn)行收購，出資高達(dá)25億美元。這相當(dāng)于收購公告發(fā)布前一天“匯源果汁”市值的3倍。
據(jù)上海聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所的最新數(shù)據(jù)顯示，今年1到10月份，我國企業(yè)并購交易量同比增長37%，非國有產(chǎn)權(quán)的交易已經(jīng)超過50%以上，企業(yè)并購重組已經(jīng)涉及到20幾個(gè)省市的近萬家企業(yè)。
德勤提供的數(shù)據(jù)顯示，2007年，國內(nèi)并購總交易額為613億美元，今年截至10月8日，總交易額已達(dá)662億美元，超過去年全年；中國對外投資并購交易2007年總交易額為453億美元，今年目前已超過588億美元；外國企業(yè)來華投資并購交易2007年總交易額為419億美元，今年已達(dá)到393億美元，到年底有望超過去年水平。
業(yè)內(nèi)人士指出，企業(yè)并購重組的活躍，一方面是由于大量的央企根據(jù)國資委部署，加快整合重組步伐；其次是由于前段國家宏觀調(diào)控、銀根收緊，企業(yè)融資困難、資金鏈繃緊，一些擴(kuò)張過快企業(yè)難以為繼，有些企業(yè)被迫出售股權(quán)，從而導(dǎo)致以并購重組、企業(yè)法人財(cái)產(chǎn)清算為特征的產(chǎn)權(quán)交易活動(dòng)大量出現(xiàn)。另外，由于股市的持續(xù)低迷投資者信心不足，許多企業(yè)轉(zhuǎn)而選擇了利用產(chǎn)權(quán)市場來融資。此外，產(chǎn)權(quán)市場中并購重組的活躍也說明低迷的股價(jià)、產(chǎn)權(quán)價(jià)格和資源價(jià)格，已成為產(chǎn)業(yè)資本和境外資本覬覦的對象。
旨在減輕重組稅負(fù)
企業(yè)并購活動(dòng)是一種常見的經(jīng)營策略，企業(yè)可基于同業(yè)競爭、擴(kuò)大銷售網(wǎng)絡(luò)、分散經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、獲得先進(jìn)技術(shù)等目的，對外實(shí)施并購。企業(yè)并購也是稅收籌劃的常用手段之一，以企業(yè)并購交易代替普通商品交易，可使交易稅負(fù)大幅度降低。
“正是基于這個(gè)原因，《企業(yè)重組與清算的所得稅處理辦法(試行)》的出臺(tái)受到業(yè)內(nèi)人士的極大關(guān)注?！钡岳^光介紹說，該《辦法》規(guī)定了免稅重組的形式，企業(yè)從事此類交易將不會(huì)涉及到所得稅負(fù)擔(dān)，由此也就減輕了所得稅對于企業(yè)經(jīng)濟(jì)決策的影響。
據(jù)了解，在新的企業(yè)所得稅法實(shí)施前，財(cái)政部、國家稅務(wù)總局曾發(fā)布過多個(gè)分別適用于外商投資企業(yè)、外國企業(yè)和內(nèi)資企業(yè)進(jìn)行合并分立、重組的稅收法規(guī)。但隨著新企業(yè)所得稅法的實(shí)施，這些法規(guī)都失去了效力。
本來在《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》的草案中，曾專門有一節(jié)規(guī)定有關(guān)企業(yè)重組與清算中的稅務(wù)問題，但后來這部分內(nèi)容被從草案中拿出。《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》僅在第75條作了如下規(guī)定：除國務(wù)院財(cái)政、稅務(wù)主管部門另有規(guī)定外，企業(yè)在重組過程中，應(yīng)當(dāng)在交易發(fā)生時(shí)確認(rèn)有關(guān)資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓所得或者損失，相關(guān)資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照交易價(jià)格重新確定計(jì)稅基礎(chǔ)。
“由于《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例》(以下簡稱《條例》)對于企業(yè)重組問題僅作了原則性規(guī)定，無法滿足企業(yè)重組的現(xiàn)實(shí)需要，因此，急迫需要出臺(tái)《企業(yè)重組與清算的所得稅處理辦法(試行)》，以便對企業(yè)重組給予一個(gè)明確的稅收政策。另外，原先出臺(tái)的一些合并分立和重組的稅收規(guī)定，一方面存在政策不統(tǒng)一的缺陷，另一方面并沒有將企業(yè)法律形式的變化等重組形式納入其中，因此需要加以完善?！钡岳^光說。
據(jù)了解，《條例》先后有若干稿。2008年1月的征求意見稿實(shí)際上是將《企業(yè)所得稅法實(shí)施條例(草案)》中關(guān)于企業(yè)重組與清算的內(nèi)容整理了一下，形成了一個(gè)《處理辦法》。該《處理辦法》分為總則、應(yīng)稅重組、免稅重組和企業(yè)清算四章內(nèi)容。就上述各類企業(yè)重組形式分別界定了免稅重組和應(yīng)稅重組。原則上，凡是企業(yè)重組中不支付現(xiàn)金或者僅支付小部分(不超過15%)現(xiàn)金的交易均被界定為免稅重組。
今年6月的征求意見稿分為總則、普通重組、特殊重組以及企業(yè)清算四章。與前一稿相比，增加了“特殊重組”的概念，特殊重組相當(dāng)于免稅重組，普通重組相當(dāng)于應(yīng)稅重組。
“普通重組是指在企業(yè)并購交易發(fā)生時(shí)，就要確認(rèn)資產(chǎn)、股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得和損失，按照交易價(jià)格重新確定計(jì)稅基礎(chǔ)，并計(jì)算繳納企業(yè)所得稅的重組。普通重組沒有特定條件要求。特殊重組在過去的規(guī)定中稱為免稅重組，是指符合一定條件的企業(yè)重組，在重組交易發(fā)生時(shí)，以企業(yè)資產(chǎn)、股權(quán)的初始成本為計(jì)稅基礎(chǔ)，暫時(shí)不確認(rèn)資產(chǎn)、股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得和損失，也就暫時(shí)不用納稅，將納稅義務(wù)遞延到以后履行?！敝扈窠忉屨f。
企業(yè)重組免稅多多
“目前，企業(yè)并購面臨的最大問題就是所得稅問題，由于企業(yè)并購所涉及的金額都比較大，如果企業(yè)并購屬于應(yīng)稅重組，企業(yè)因此就要繳納巨額的企業(yè)所得稅，這對于企業(yè)的并購行為而言是一個(gè)巨大的負(fù)擔(dān)。”翟繼光說。
一般而言，企業(yè)從事股權(quán)收購或者資產(chǎn)收購，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)股權(quán)、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的所得或者損失。股權(quán)轉(zhuǎn)讓的所得就是現(xiàn)在的轉(zhuǎn)讓價(jià)格減去當(dāng)初購置該股權(quán)的成本，資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的所得或者損失就是現(xiàn)在的轉(zhuǎn)讓價(jià)格減去當(dāng)初購置資產(chǎn)的成本。
企業(yè)如果用股權(quán)換取股權(quán)，則應(yīng)當(dāng)分解為股權(quán)轉(zhuǎn)讓和股權(quán)投資兩個(gè)業(yè)務(wù)，分別計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。企業(yè)如果用資產(chǎn)換取資產(chǎn)，也應(yīng)當(dāng)分解為資產(chǎn)銷售和購買資產(chǎn)兩個(gè)業(yè)務(wù)，分別計(jì)算繳納企業(yè)所得稅。
“《辦法》的出臺(tái)會(huì)對企業(yè)的重組產(chǎn)生積極的影響，有利于資源的合理流動(dòng)。”翟繼光舉例說，按照現(xiàn)行的所得稅管理制度，企業(yè)注冊地址從一個(gè)城市遷往另一個(gè)城市，或者從一個(gè)城區(qū)遷往另一個(gè)城區(qū)，就必須先在原登記注冊地進(jìn)行注銷登記，在新的登記注冊地辦理設(shè)立登記，這樣，企業(yè)就必須進(jìn)行清算。這就增加了企業(yè)的成本，不利于企業(yè)合理流動(dòng)。
再例如，企業(yè)從事股權(quán)收購業(yè)務(wù)，也就是一個(gè)企業(yè)購買另外一個(gè)企業(yè)的股份，將兩個(gè)企業(yè)合并為一個(gè)企業(yè)，如果這個(gè)交易需要繳納所得稅，就會(huì)額外增加企業(yè)的重組成本，不利于企業(yè)資產(chǎn)的合理流動(dòng)?！掇k法》規(guī)定，如果一個(gè)企業(yè)購買了另一個(gè)企業(yè)50%以上的股份，所支付的現(xiàn)金不超過整個(gè)交易價(jià)格的20%就可以享受免稅待遇。
此外，《辦法》還包括，企業(yè)合并、分立等重組業(yè)務(wù)中，如果支付的現(xiàn)金不超過整個(gè)交易價(jià)格的20%也可以享受免稅待遇，這樣就把大量為了資源的合理流動(dòng)而從事的企業(yè)重組行為給予了免稅待遇，減輕了企業(yè)負(fù)擔(dān)，與此相反，把那些為了取得現(xiàn)金而從事的企業(yè)重組行為界定為應(yīng)稅交易，不能享受免稅待遇，也防止了企業(yè)通過重組交易來避稅。
“目前，很多企業(yè)都在等待著新《辦法》的出臺(tái)，以采取免稅重組的形式來完成企業(yè)的重組?！钡岳^光說。 (蔡巖紅)
-新聞鏈接
《企業(yè)重組與清算的所得稅處理辦法》(試行)
第三條同時(shí)符合下列條件的企業(yè)重組，屬于特殊重組：
1.具有合理的商業(yè)目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的；
2.被收購、合并或分立部分的資產(chǎn)或股權(quán)符合本辦法規(guī)定比例，企業(yè)法律或經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)發(fā)生實(shí)質(zhì)性或者重大改變；
3.法律形式被改變、資本結(jié)構(gòu)被調(diào)整、被收購、被合并或被分立企業(yè)在重組后的連續(xù)12個(gè)月內(nèi)，不改變原來的實(shí)質(zhì)經(jīng)營活動(dòng)；
4.重組交易對價(jià)中涉及的主要是股權(quán)支付額，非股權(quán)支付額不超過規(guī)定比例，同時(shí)取得股權(quán)的當(dāng)事方不得在隨后的12個(gè)月內(nèi)轉(zhuǎn)讓該股權(quán)。
第五條轉(zhuǎn)讓、處置經(jīng)營性資產(chǎn)不超過總經(jīng)營性資產(chǎn)20%并符合本辦法規(guī)定的企業(yè)法律形式的改變，屬于特殊重組。
第六條企業(yè)資本結(jié)構(gòu)調(diào)整導(dǎo)致企業(yè)當(dāng)年應(yīng)納稅所得額增加50%以上的，屬于特殊重組。
第七條收購企業(yè)購買被收購企業(yè)的股權(quán)超過其全部有表決權(quán)股權(quán)50%以上，且支付的非股權(quán)補(bǔ)價(jià)不超過股權(quán)支付額的20%的，屬于符合條件的股權(quán)收購。
第八條接受企業(yè)收購的轉(zhuǎn)讓企業(yè)50%以上經(jīng)營性資產(chǎn)，且支付的非股權(quán)補(bǔ)價(jià)不超過股權(quán)支付額20%的，屬于特殊重組。
第九條被合并企業(yè)股東取得的非股權(quán)支付額不超過股權(quán)支付額20%，以及同一控制下不需要支付對價(jià)的企業(yè)合并(包括合并子公司)，屬于特殊重組。
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