10個(gè)交易日基金凈值跌幅逾12%
受美國經(jīng)濟(jì)惡化和央行調(diào)高存款準(zhǔn)備金率雙重利空因素影響，從1月15日到本周一的短短10個(gè)交易日，上證指數(shù)直線下挫1078.61點(diǎn)，跌幅高達(dá)19.62％；作為股票基金業(yè)績基準(zhǔn)的滬深300指數(shù)暴跌999.87點(diǎn)，跌幅也達(dá)到17.44％。
據(jù)記者了解，本次調(diào)整的幅度已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過多數(shù)基金經(jīng)理的預(yù)期，而更加讓基金經(jīng)理們始料未及的是，在本輪暴跌中，作為基金第一大重倉行業(yè)的金融保險(xiǎn)和第二大重倉的金屬非金屬成了跌幅最大的兩個(gè)板塊。據(jù)天相投資的統(tǒng)計(jì)，1月15日到28日，金融保險(xiǎn)和金屬非金屬行業(yè)指數(shù)跌幅分別達(dá)到22.11％和20.66％，位居行業(yè)板塊跌幅榜前兩位。而基金2007年四季報(bào)顯示，金融保險(xiǎn)和金屬非金屬為偏股基金配置最重的前兩大行業(yè)，基金持有這兩大行業(yè)的市值占基金凈值的比例分別高達(dá)17.67％和9.55％，合計(jì)達(dá)到27.22％。而基金重倉的采掘業(yè)和房地產(chǎn)下跌幅度也相對(duì)較大。
基金重倉股同樣跌幅巨大。據(jù)天相投資的統(tǒng)計(jì)，在本輪調(diào)整中，偏股基金重倉的前20只股票有一半跌幅超過20％，這當(dāng)中包括中國平安、中信證券、中國石化、興業(yè)銀行、南方航空、寶鋼股份、武鋼股份、工商銀行、民生銀行和建設(shè)銀行。其中第六大重倉股中國平安暴跌33.73％，10個(gè)交易日股價(jià)跌去三分之一；第三大重倉股中信證券大跌29.9％；第一大重倉股招商銀行和第二大重倉股浦發(fā)銀行雖然跌幅小于大盤，但仍然分別下跌了17.55％和14.53％。
受基金重倉股大幅殺跌影響，偏股型基金的單位凈值出現(xiàn)大幅度縮水。據(jù)天相投資的統(tǒng)計(jì)，從1月15日到28日，237只開放式偏股型基金單位凈值全部下跌，平均跌幅達(dá)12.22％，相當(dāng)于同期滬深300指數(shù)跌幅的70％?；鸹緵]有顯示出抗跌性。在這些基金中，有多達(dá)56只基金單位凈值跌幅超過13％，有26只單位凈值跌幅超過15％。
而倉位較低或者行業(yè)配置較均衡的基金相對(duì)抗跌。數(shù)據(jù)顯示，偏股基金中有61只單位凈值跌幅小于10％，申萬巴黎盛利配置單位凈值僅下跌3.24％，跌幅最小。2007年四季報(bào)顯示，該基金股票倉位只有三成。剛剛拆分的華寶增長單位凈值僅下跌5％，上投雙息、合豐成長、大成景陽和東吳雙動(dòng)力等凈值跌幅也不到6％。(證券時(shí)報(bào)/劉宇輝)
股市暴跌 打新基金也未能幸免
今年以來，18只打新股債券基金凈值平均下跌0.53％，跌幅最大的達(dá)到1.5％，而債券基金基準(zhǔn)新華雷曼中國全債指數(shù)今年以來卻上漲0.21％。
原因在于，債券基金申購的新股上市后，基金經(jīng)理會(huì)繼續(xù)持有該股票很長一段時(shí)間，但在近三個(gè)月來的熊市中，債券基金持有的這些股票大多跌幅較大，從而導(dǎo)致打新收益率大幅縮水，給債券基金的凈值造成了很大的負(fù)面影響。
一向被認(rèn)為可以博取穩(wěn)定收益的打新基金，已經(jīng)變成一種具有潛在風(fēng)險(xiǎn)的基金品種，當(dāng)股市風(fēng)暴來臨時(shí)，打新股債券基金也沒能幸免。
去年不少債券基金參與了中石油網(wǎng)下配售，中石油網(wǎng)下中簽率同網(wǎng)上中簽率基本持平，由于中石油上市以來跌幅達(dá)40％，網(wǎng)下收益率大幅下降，已經(jīng)降至1.18％。同樣的情形發(fā)生在中國神華、中海油服等新股上，一些新股已經(jīng)逼近發(fā)行價(jià)，打新基金風(fēng)險(xiǎn)顯現(xiàn)。 (證券時(shí)報(bào))
中國平安、江西銅業(yè)嚴(yán)重拖累基金
昨日滬深兩市 基金指數(shù)盡管震蕩走高，但相對(duì)于近期的下跌幅度來說，反彈高度還不及前一日下跌的1/3。而前期走勢較強(qiáng)的中小板ETF綜指昨日僅微漲0.62％，受此影響，中小板ETF也只上漲0.90％，落后于其他同類基金。
據(jù)觀察，在近幾日市場持續(xù)暴跌的過程中，不少基金重倉股下跌得都比較多，而最為明顯的要數(shù) 中國平安和 江西銅業(yè)。其中，中國平安僅7天就出現(xiàn)3個(gè)跌停，股價(jià)下跌25.73元；而江西銅業(yè)的下跌更為彪悍，5天內(nèi)下跌了21.71元。
資料顯示，共有132家基金持有中國平安4.400401億股，占流通A股的54.66％，僅諾安基金一家就持有中國平安2430.55萬股，以此計(jì)算，中國平安這幾日的下跌造成基金損失113.22億元；而基金重倉持有的江西銅業(yè)，有9家基金持有4206.52萬股，占流通股的16.29％，其中博時(shí)系的 博時(shí)新興成長和 博時(shí)精選基金共持有該股1349.98萬股，5天之內(nèi)僅這兩只基金就有2.93億元瞬間被蒸發(fā)。
業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，從目前的情況看，中國平安和江西銅業(yè)的跌勢仍未結(jié)束，未來還有繼續(xù)下跌的可能。另外，這兩只股票的增發(fā)都不被市場接受，尤其是中國平安的天量增發(fā)，更是引來市場的一片質(zhì)疑，由于兩只股票的基本面都較以前出現(xiàn)大的變化，即便股價(jià)短期內(nèi)有所反彈，但仍存在再次下探的可能，而投資于兩只股票的基金也會(huì)受到不同程度的損失。(北京商報(bào)/王磊)
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