7月24日，亞洲創(chuàng)業(yè)基金期刊(Asian Venture Capital Journal)在香港發(fā)布了2007年上半年亞太區(qū)私募股權(quán)基金(PE)和風(fēng)險(xiǎn)投資基金分析報(bào)告。
報(bào)告顯示，上半年亞太區(qū)內(nèi)PE總額繼續(xù)增長，中國是亞太區(qū)內(nèi)最受PE青睞的市場。以資金規(guī)模計(jì)，針對中國市場新募集的私募股權(quán)資金總額居區(qū)內(nèi)之首，占三分之一強(qiáng)。
報(bào)告還顯示，上半年亞太地區(qū)由私募股權(quán)公司管理的PE總額達(dá)1712億美元，同比增長23.6%；今年上半年新募集的PE總額達(dá)158億美元，同比下降5.7%，但其中針對中國的新募集資金總額達(dá)52.6億元美元，同比增長2.38倍。
以新募集的PE總額來計(jì)，區(qū)內(nèi)前三位依次是中國、新加坡(34.1億美元)和香港地區(qū)(30.6億美元)；新募集PE增長最快的前三位，依次是馬來西亞(4.59倍)、中國和新加坡(1.68倍)。同比有顯著下降的國家包括印度和日本，分別下降75.2%和89.5%。
亞洲創(chuàng)業(yè)基金期刊主編Paul Mackintosh指出，盡管和2006年相比，市場上缺乏大型的銀行IPO項(xiàng)目，今年私募股權(quán)公司的投資活動依然活躍。上半年私募股權(quán)公司的投資額達(dá)到371億美元，同比增長24.7%。投資額有顯著增長的國家包括馬來西亞(同比增長8409.4%)、越南(同比增長2391.5%)和新加坡(同比增長1687.1%)。
值得注意的是，同期中國市場上私募股權(quán)公司的投資額同比下降了25.3%，達(dá)到44億美元。Mackintosh將2007年投資行為減弱的現(xiàn)象，歸因于中國熾熱的股票市場和政府嚴(yán)格的監(jiān)管政策?！吧虾！⑸钲诠善笔袌龅幕貓?bào)率是如此之高，對于一些公司來說，私募股權(quán)資金不像以前那樣吸引人了?！盡ackintosh也指出，如果A股市場冷卻，這種局面會發(fā)生改變。
整個(gè)亞太區(qū)與私募股權(quán)投資相關(guān)的IPO融資總體依然向好，上半年同比增加了30.2%。在中國，與私募股權(quán)投資有關(guān)的IPO融資上半年同比增加了66.4%，私募股權(quán)投資公司的股權(quán)出售增加了15%。這些都顯示，中國市場有著較好的退出機(jī)制。
亞洲創(chuàng)業(yè)基金期刊高級研究經(jīng)理潘永康表示，今年下半年，KKR、TPG、CVC Asia Pacific、CCMP Capital Asia和Pacific Equity Partners等PE巨頭們，將相繼完成針對亞洲市場的私募活動，涉及金額數(shù)十億元美元。亞洲市場的投資規(guī)模和增長速度，將完全有能力消化新進(jìn)入的私募股權(quán)基金。
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