根據(jù)去年年底發(fā)布的《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》的規(guī)定，有41家基金公司達(dá)到試點(diǎn)辦法所提及的硬性條件，但業(yè)內(nèi)人士表示，專戶理財(cái)資格不是達(dá)到條件就可以獲得的，肯定還會有一個很激烈的競爭，估計(jì)第一批獲得資格的不會超過10家。
“我們估計(jì)，第一批獲得專戶理財(cái)資格的基金公司不會超過十家?！币患揖哂猩绫＠碡?cái)資格的基金公司對是否能拿到專戶理財(cái)資格并不樂觀。據(jù)了解，基金公司目前都紛紛上報(bào)專戶理財(cái)資格申請，一些基金公司甚至已抽調(diào)優(yōu)秀基金經(jīng)理成立專門的專戶理財(cái)部門。在繼社保理財(cái)資格、年金投資管理資格后，基金公司又增加了一個需要攻堅(jiān)的“資格申請戰(zhàn)”。
根據(jù)去年年底發(fā)布的《基金管理公司特定客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試點(diǎn)辦法》的規(guī)定，有41家基金公司達(dá)到試點(diǎn)辦法所提及的硬性條件，但業(yè)內(nèi)人士非?？隙ǖ卣f，專戶理財(cái)資格不是達(dá)到條件就可以獲得的，肯定還會有一個很激烈的競爭，估計(jì)第一批獲得資格的不會超過10家。
“如果今年監(jiān)管層對新基金發(fā)行的政策仍然采取嚴(yán)控的話，基金公司能否在管理規(guī)模上有較大的發(fā)展，基金公司之間的管理排名座次變化就要看專戶理財(cái)了，這一塊的市場相當(dāng)大。”一位市場部負(fù)責(zé)人如此分析。他透露，目前基金公司普遍采用“投資顧問”方式與銀行合作，由銀行募集資金，由基金公司做投資顧問。
其實(shí)，所謂的投資顧問就是實(shí)際的投資管理，但由于監(jiān)管上的限制，基金公司不能真正進(jìn)行操作，基金公司得到的管理費(fèi)用也比較少。在拿到專戶理財(cái)資格后，基金公司與銀行的合作也就名正言順了?！耙院蠡鸸究梢圆话l(fā)新基金也照樣過得很滋潤，由銀行作為募集者，我們作為管理者?！?/p>
事實(shí)上，借道銀行、信托甚至保險(xiǎn)，基金公司早已繞開“不批準(zhǔn)新基金發(fā)行”這道坎，最為流行的就是“投資顧問”。有人士預(yù)計(jì)，今后，投資顧問這一形式還會大面積存在，畢竟能拿到專戶理財(cái)資格的公司是少數(shù)，而基金的投資顧問資格不需要審批，具體業(yè)務(wù)也只是備案制。
不過，有基金業(yè)內(nèi)人士憂慮，無論是“投資顧問”還是“專戶理財(cái)”都要仰仗銀行，在嚴(yán)控公募基金規(guī)模的思路下，銀行一步步向基金業(yè)務(wù)滲透，本已相當(dāng)弱勢的基金公司今后更加會成為銀行的附庸。
另一方面，雖然基金公司積極備戰(zhàn)專戶理財(cái)資格選拔，但對這類沒完沒了的資格審查批準(zhǔn)，基金公司相當(dāng)不滿。
有人士指出，基金公司專戶理財(cái)是在社保資金和年金管理業(yè)務(wù)開始多年后才正式獲批，此前，眾多基金公司都經(jīng)歷了多次的過關(guān)斬將才拿到這些資格?！吧绫：湍杲鸸芾砥鋵?shí)就是專戶理財(cái)，只不過對象有一些特殊性而已，有了社保資金管理資格或者年金管理資格是不是就可以自動獲得專戶理財(cái)資格？是不是可以免掉一些不必要的程序？”有業(yè)內(nèi)人士提出這樣的疑問，這類疑問早在年金選秀時就有人提出 。
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