銀行業(yè)人士表示,以往企業(yè)貸款對大型企業(yè)一般實行基準利率下浮,而中小企業(yè)實行基準利率或利率少量上浮,這種做法在今年可能會有所變化:即使是大企業(yè),可能也要為獲得貸款而支付基準利率或以上的代價。
“今年1月可能會再次提高存款準備金率至少1個百分點?!敝袊y行(行情股吧)近日發(fā)布《人民幣市場年報》稱。經(jīng)過2007年10次上調(diào)存款準備金率,目前國內(nèi)銀行業(yè)金融機構(gòu)的存款準備金率已經(jīng)達到了14.5%的歷史高位。
申萬研究所梁福濤表示,鑒于國際收支順差導(dǎo)致的過剩流動性繼續(xù)增加、央票到期依然較多、銀行信貸增長控制壓力持續(xù),預(yù)期后續(xù)貨幣數(shù)量控制政策依然是優(yōu)先選擇的重點,具體包括繼續(xù)提高存款準備金率、發(fā)行特別國債加大公開市場操作、發(fā)行定向央票、信貸額度控制窗口指導(dǎo)等。
梁福濤表示,從目前可預(yù)期的各類到期資金規(guī)模來看,央票和正回購到期較大規(guī)模凈投放資金延續(xù)至2008年3月即結(jié)束。如果按照后續(xù)三個月每月繼續(xù)提高1個百分點計,存款準備金率將達17.5%,也已基本實現(xiàn)對大規(guī)模存量央票的替代。因此,申萬總結(jié)認為,存款準備金率上調(diào)至14.5%已經(jīng)對銀行可貸資金形成實質(zhì)性壓力;上調(diào)至15%以上銀行將可能被動壓縮債券、信貸等資產(chǎn)規(guī)模占比;從實現(xiàn)貨幣信貸政策目標來測算,預(yù)期未來存款準備金率高點在18%左右。
從緊政策威力大發(fā),人行上周五晚公布的數(shù)據(jù)顯示,2007年12月單月人民幣貸款新增僅為485億元,同比少增1720億元。受貸款政策緊縮影響,各大銀行相繼收緊貸款額度,銀行業(yè)人士表示,今年即便是大企業(yè)可能也要為獲得貸款而支付基準利率或以上的代價,而個人貸款將沒那么容易。
今年貸款增速將控制在14%以內(nèi)
從緊政策在去年四季度威力大發(fā)。人民銀行上周五晚公布數(shù)據(jù)顯示,2007年人民幣貸款增加3.63萬億元,同比多增4482億元;增長16.1%,增幅比上年末高1.03個百分點。12月單月人民幣貸款新增僅為485億元,同比少增1720億元。
上述數(shù)據(jù)提醒人們更應(yīng)關(guān)注今年貸款新增計劃,因為這將對未來企業(yè)和個人的融資成本產(chǎn)生直接影響。
根據(jù)多家銀行反饋信息顯示,預(yù)計2008年央行新增貸款目標不會超過上年的新增規(guī)模,2007年貸款新增控制在3.63萬億元,以此計算則2008年的貸款增速將控制在14%以內(nèi)。
企業(yè):貸款利率難再低于基準利率
記者近期向多家上市國有銀行和股份制銀行了解到,不同銀行受貸款政策緊縮影響程度各有差異。國有銀行方面,貸款額度收緊并非受存款資金增減影響,主要是來自人行對于信貸規(guī)模增長的嚴格控制。就目前所知,國有銀行貸款包括企業(yè)和個人貸款,新增規(guī)模與去年基本持平。
不過,中小銀行間差異則比較大。一家總部位于深圳的上市銀行表示,今年無論是企業(yè)和個人貸款的新增量,將約為去年的一半。而一家總部位于北京的上市銀行,則主要通過壓縮企業(yè)貸款以成全個人貸款的業(yè)務(wù)增長。這家銀行廣州分行公司部門知情人士表示,這與該銀行業(yè)務(wù)戰(zhàn)略向個人轉(zhuǎn)移有關(guān)。另外一家總行位于北京的上市銀行更為嚴厲,將今年新增貸款比例控制在去年底貸款余額10%以下。
“抬高貸款門檻的重要手段,就是利率上升?!便y行業(yè)人士表示,以往企業(yè)貸款對大型企業(yè)一般實行基準利率下浮,而中小企業(yè)(行情股吧)實行基準利率或利率少量上浮,這種做法在今年可能會有所變化:即使是大企業(yè),可能也要為獲得貸款而支付基準利率或以上的代價。
而中小企業(yè),包括不少房地產(chǎn)中小企業(yè)的貸款申請則可能很難獲得批準。如果這些企業(yè)無法度過資金緊張的“寒冬”,則部分停止經(jīng)營甚至倒閉是意料中事。銀行業(yè)表示,今年會加大力度對部分出現(xiàn)還款困難的企業(yè)貸款進行回收和監(jiān)控。
個人:房貸受阻車貸或受銀行熱捧
大小企業(yè)日子都不像過去兩年那么好過,個人貸款也不會那么容易。在股份制銀行中零售業(yè)務(wù)已占頭把交椅的一家上市銀行就表示,中國銀行業(yè)90%以上個人貸款是房屋按揭貸款,如今房地產(chǎn)市場的交易減少,直接導(dǎo)致銀行貸款的減少。
為彌補在房貸業(yè)務(wù)方面的損失,各大銀行加緊發(fā)展中間業(yè)務(wù)。工行廣東省分行副行長邢志盈告訴本報記者,工行今年仍會發(fā)放大量的信用卡,一方面是適應(yīng)宏觀調(diào)控下個人對短期融資的渴求,另一方面也是工行今年個人業(yè)務(wù)盈利的需求。不過信用卡發(fā)放腳步的加快,令信用卡套現(xiàn)個案開始增加。記者了解到,部分銀行開始停止發(fā)放大學(xué)生信用卡,同時改變對員工的發(fā)卡考核標準。
不過,由于銀行今年對房貸的控制,汽車廠商可能因此受惠。記者從數(shù)家零售業(yè)務(wù)主流銀行獲悉,車貸會成為這些銀行今年重點收復(fù)的失地。在過去幾年里,由于汽車貸款風(fēng)險暴露的問題,令不少銀行曾一度放棄這一市場。不過,銀行對于今年的汽車市場重新看好。一方面是人民幣持續(xù)升值導(dǎo)致人們購買力增強,另一方面是股市獲利資金閑置的人群中,觀望樓市而轉(zhuǎn)投車市者增加。 (孔華)
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